چرا نباید سعی کنید پول هوشمند را دنبال کنید

به سرمایه گذاران اغلب توصیه می شود "پول هوشمند" را دنبال کنند. با این حال ، معنای آن جمله اغلب مبهم به نظر می رسد. آیا این بدان معناست که آنها به دلیل دستاوردهای اخیراً باید سهام مانند آمازون (NASDAQ: AMZN) خریداری کنند؟یا آیا این بدان معنی است که آنها باید از توصیه های یک مشاور برای خرید رشد سایبان (NYSE: CGC) پیروی کنند زیرا حشیش ناگهان به یک بخش محبوب تبدیل شده است؟تعاریف پول هوشمند می تواند متفاوت باشد. با این حال ، با توجه به ماهیت پول هوشمند ، سرمایه گذاران با تبدیل شدن به یک پروتکل پول هوشمند به جای پیروان آن ، احتمالاً بازده بالاتری می کنند.

پول هوشمند چیست؟

اصطلاح "پول هوشمند" ناشی از قمار است. در قمار ، شامل قرار دادن شرط بندی در همان زمان ها و مکان هایی به عنوان قماربازان موفق است. حداقل در اکثر جنبه ها ، سرمایه گذاری در سهام متفاوت از قمار است. اما مفهوم "پول هوشمند" در سهام همانند قمار است. پیروی از پول هوشمند در سرمایه گذاری شامل یافتن موفق ترین سرمایه گذاران و خرید همان سهام که انجام می دهند.

• 15 سهام سود سهام ایمن برای خرید بقیه سال 2018

انتخاب معلمان که به عنوان "هوشمند" واجد شرایط هستند ، دشوار است. بیشتر متخصصان سرمایه گذاری نتوانند S& P 500 را در طول دراز بکشند. بسیاری از متخصصان برای مدتی از یک رکورد قوی برخوردار هستند اما در نهایت شکست می خورند و در این روند "پول گنگ" می شوند. متأسفانه ، حتی پول Dumber اغلب از این افراد پیروی می کند و باعث می شود برخی از سرمایه گذاران متوسط همه آن را از دست بدهند و حتی بدتر از آن ، برای همیشه از بازار جلوگیری کنند.

مشکل پیروی از پول هوشمند

بیشتر مردم وارن بافت را یک سرمایه گذار بسیار باهوش می دانند. بسیاری از پیروان مفهوم پول هوشمند با وضعیت مشهور خود و سابقه سرمایه گذاری موفق به دهه 1950 ، به او روی می آورند. همچنین ، هر کسی به راحتی می تواند آخرین به روزرسانی نمونه کارها سرمایه گذاری خود را بصورت آنلاین جستجو کند. آنها همچنین می توانند با خرید سهام در شرکت خود ، Berkshire Hathaway (NYSE: Brk. a ، NYSE: Brk. B) خود را به موفقیت وی گره بزنند.

داستان ادامه دارد

بافت هم از مزایا و هم اشکال در پیگیری متخصصان سرمایه گذاری بسیار ماهر نشان می دهد. سرمایه گذاران باید بدانند که به روزرسانی های موجود در نمونه کارها بوفه که می بینند می توانند چند ماه پس از آنکه شرکت وی در واقع سهام را خریداری می کند ، منتشر شود. به عبارت دیگر ، او اطلاعات مربوط به معاملات را در زمان واقعی منتشر نمی کند. به عنوان مثال ، به روزرسانی منتشر شده در اواسط ماه اوت می تواند معاملات را که در اوایل آوریل رخ داده است ، جزئیات ارائه دهد. سرمایه گذاران آگاه تر می توانند ارزیابی کنند که آیا برخی از انتخاب های وی سرمایه گذاری های خوبی باقی مانده است یا خیر. با این حال ، تصمیماتی که در ماه آوریل ممکن است در ماه آگوست به خوبی از بین نرود.

همچنین ، بافت یک سرمایه گذار معتبر است. سرمایه گذاران معتبر ، که باید سطح مشخصی از ارزش و درآمد خالص داشته باشند ، می توانند سرمایه گذاری هایی را برای افراد "متوسط" در دسترس نباشند. علاوه بر این ، بافت فقط نیازی به خرید سهام ندارد. او می تواند کل شرکت ها را خریداری کند. هنگامی که او شرکت ها را خریداری می کند ، ممکن است عموم مردم جزئیات مهم در مورد معاملات را مشاهده نکنند ، و محدود کردن آنچه سایر سرمایه گذاران می توانند از چنین معاملات بیاموزند.

سرمایه گذاران معتبر همچنین می توانند انواع دیگری از معاملات را با شرکت هایی انجام دهند که بیشتر سرمایه گذاران قادر به انجام آن نیستند. به عنوان مثال ، در طول بحران مالی ، بافت وام اضطراری 5 میلیارد دلاری به گلدمن ساکس (NYSE: GS) داد. در عوض ، گلدمن با سود سهام 10 ٪ و حق خرید سهام مشترک GS با قیمت 115 دلار در هر سهم در زمان بعدی به او سهام خود را ترجیح داد. بافت تا زمانی که گلدمن سهام ترجیحی خود را بازخرید کرد ، 3. 7 میلیارد دلار سود کسب کرد. سهام ترجیحی GS فقط در دسترس او بود.

در عوض به دنبال مربیان باشید

در دفاع از بافت ، من معتقدم که او تا آنجا که می تواند ، در محدوده قانون ، برای کمک به پیروان خود انجام دهد. اگر او اطلاعات روزمره تجارت را منتشر می کرد ، مردم هر حرکتی او را دنبال می کردند ، و او تأثیر ناعادلانه ای در تجارت خواهد داشت. همچنین ، او اغلب مشاوره سرمایه گذاری عمومی را ارائه می دهد. هرکسی می تواند آن اطلاعات را بصورت آنلاین پیدا کند. بنابراین ، حتی اگر کسی هرگز نتواند بافت را ملاقات کند ، می تواند به عنوان مربی خدمت کند.

علاوه بر این ، جامع ترین توصیه هایی که بوفت ارائه می دهد احتمالاً از طرف مربی وی ، بنیامین گراهام است. گراهام ، استاد بافت در کلمبیا ، کتابی به نام سرمایه گذار هوشمند را در سال 1949 نوشت. این کتاب تا به امروز به طور گسترده ای خوانده می شود. این هنوز به عنوان یک منبع ارزشمند است که مردم می توانند از آنها برای یادگیری سرمایه گذاری مانند پول هوشمند استفاده کنند.

خط پایین

سرمایه گذاران باید به جای اینکه کورکورانه از آن پیروی کنند ، سعی کنند از شیوه های کلی پول هوشمند تقلید کنند. به دنبال پول هوشمند ممکن است کار نکند زیرا بسیاری از به اصطلاح معلمان در پایان به "پول گنگ" تبدیل می شوند. همچنین ، حتی هنگامی که سرمایه گذاران سرمایه گذاران واقعاً هوشمند را پیدا می کنند ، اوراق بهادار آنها فقط یک دیدگاه محدود و به موقع از معاملات خود ارائه می دهد. با توجه به این واقعیت ، محتمل ترین مسیر موفقیت در یادگیری فکر کردن مانند پول هوشمند است ، نه اینکه سعی کنید دقیقاً از آن پیروی کنید.

از این نوشتار ، ویل هیالی در هیچ یک از سهام فوق الذکر جایگاهی نداشته است. می توانید ویل را در توییتر در HealyWriting دنبال کنید.

اطلاعات بیشتر از InvestorPlace

• 15 سهام سود سهام ایمن برای خرید بقیه سال 2018
• 7 سهام Spinoff برای خرید
• 8 سهام برای فروش به عنوان هر یک صلیب مرگ را تشکیل می دهد
• 7 بهترین شرکت با خرید سهام بزرگ < pan> سرمایه گذاران باید به جای اینکه کورکورانه آن را دنبال کنند ، سعی کنند از شیوه های کلی پول هوشمند تقلید کنند. به دنبال پول هوشمند ممکن است کار نکند زیرا بسیاری از به اصطلاح معلمان در پایان به "پول گنگ" تبدیل می شوند. همچنین ، حتی هنگامی که سرمایه گذاران سرمایه گذاران واقعاً هوشمند را پیدا می کنند ، اوراق بهادار آنها فقط یک دیدگاه محدود و به موقع از معاملات خود ارائه می دهد. با توجه به این واقعیت ، محتمل ترین مسیر موفقیت در یادگیری فکر کردن مانند پول هوشمند است ، نه اینکه سعی کنید دقیقاً از آن پیروی کنید.